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全球交易低迷的一年中,高盛集团蝉联加拿大企业并购顾问之首

据彭博社报道,高盛集团充分利用了交易的低迷时期,连续第三年蝉联加拿大最佳企业并购顾问公司。

(图源:unsplash)

根据彭博社汇编的2020年数据,高盛为24宗已宣布的涉及加拿大公司的交易提供咨询,总价值达500亿美元(约合3229.6亿元人民币)。所有宣布的加拿大收购案总价值为2042亿美元(约合1.3万元人民币),为2013年以来最低(该排名和数据截至12月31日)。随着更多交易的记录,排名可能会发生变化。

虽然新冠疫情打破或推迟了全球范围内许多正在进行的交易,但此后活动已恢复到更正常的水平。高盛加拿大并购主管Luke Gordon表示,“加拿大的经济复苏速度较慢,部分原因是该国资源类公司居多,需要亲自到现场进行考察和调查,而旅行限制和社交距离则从侧面阻止了这种做法。达成的交易得益于央行向市场注入的流动资金泛滥的情况,这使得买家的资金成本降至历史低位,并支撑了估值的上升。买方支付意愿和卖方预期的同心圆正在以一种其它方式重叠。”

高盛在联盟榜上的领先优势得到了涉及非加拿大公司的大型交易的支撑。这些交易包括Intact Financial Corp.以94亿美元(约合607亿元人民币)收购总部位于伦敦的RSA Insurance Group Plc集团的加拿大、英国和国际业务、以及总部位于纽约的Insight Partners以50亿美元(约合322.9亿元人民币)从加拿大养老金计划投资委员会领导的财团手中收购瑞士公司Veeam Software。Gordon说:“我们在加拿大看到的趋势之一是跨境交易的比例很大,这发挥了我们的优势。”

紧随高盛之后的是摩根士丹利公司,该公司有24笔交易,价值454亿美元(约合2932.5亿元人民币);美国银行公司有19笔交易,价值388亿美元(约合2506.2亿元人民币)。加拿大帝国商业银行排名第五,是2011年以来的最高排名,共完成27笔交易,价值296亿美元(约合1911.9亿元人民币)。

该公司提供咨询的著名收购案包括:Intact-RSA交易、Northview Apartment Real Estate Investment Trust向KingSett Capital Inc.领导的集团出售23.2亿加元(约合117.5亿元人民币)的收购案,以及Cenovus Energy Inc.对Husky Energy Inc.的全股票收购案,该交易在10月份宣布时估值约为29亿美元(约合187.3亿元人民币)。

加拿大帝国商业银行全球投资银行业务主管Roman Dubczak表示,该银行在联赛中的排名回升,是六年来努力建立投行部门的经验和连续性的结果,并为客户提供一支稳定的银行家团队,让客户在考虑收购时可以寻求帮助。他在接受采访时表示,“今年自然资源、房地产和可再生能源等资产密集型行业的并购活动可能会进一步扩张。此外,可再生能源行业是一个正在进行相当多的扩张和整合的行业。”

加拿大帝国商业银行全球并购主管Mike Boyd表示,更广泛的并购市场应该也很强劲,无论是表现良好的行业,还是面临挑战的行业,都会通过交易来提升规模。他在接受采访时表示,“所有这些活动的基础将是坚实的经济反弹。” 他说:“随着疫苗方面的良好进展、秩序的正常化,特别是当我们进入下半年时,我们应该能有一个非常强劲的经济增长态势,这将有助于推动并购活动的推行。”