一、股市简报
美国股市上周涨势喜人，主要股指强劲上涨，通胀预期正在放缓。截至当地时间1月27日收盘，纳指涨0.95%，标普500指数涨0.25%，道指涨0.08%。
春节长假结束，A股迎兔年开门红，两市成交额时隔近两月破万亿。截至1月30日收盘，沪指涨0.14%，深成指涨0.98%，创业板指数涨1.08%。港股上周两个交易日接连上涨，今日迎来回调，开盘持续走低，截至下午收盘，恒生指数跌近3%，恒生科技指数跌4.84％。
二、市场热点一览
【中国市场热点资讯】
1、据中国央视新闻报道，1月21日至27日春节假日七天，全国春运客流总量超2亿人次。全国铁路发送旅客5017.4万人次，恢复至2019年的83.1%。另据中国民航局官网消息，春节假期七天民航运输旅客比2022年春节同期增长79.8%。
2、《中国疾病控制中心周报》发文称，春节假期，疫情未出现明显反弹，在整个流行过程中，未发现新的变异株，中国本轮疫情已近尾声。
3、1月29日中国驻日本大使馆发布消息，即日（29日）起恢复审发日本公民赴华普通签证。此外，中国国家移民管理机构自29日起，对日本公民恢复签发口岸签证，恢复实行72/144小时过境免签政策。
4、1月28日彭博社、《华尔街日报》等媒体引述知情人士的话说，美国、荷兰和日本三国的国家安全事务官员27日在白宫结束高级别谈判，就限制向中国出口一些先进的芯片制造设备达成协议，将把美国于2022年10月采取的一些出口管制措施扩大到荷兰阿斯麦、日本东京电子和尼康等公司。
5、1月30日，中国财政部发布2022年财政收支情况。数据显示，2022年，全国政府性基金预算收入77879亿元，比上年下降20.6%。
分中央和地方看，中央政府性基金预算收入4124亿元，比上年增长3%；地方政府性基金预算本级收入73755亿元，比上年下降21.6%，其中，国有土地使用权出让收入66854亿元，比上年下降23.3%。
此外，2022年1-12月，国有企业营业总收入825967.4亿元，同比增长8.3%；利润总额43148.2亿元，同比下降5.1%。12月末，国有企业资产负债率64.4%，上升0.4个百分点。
6、市场研究公司IDC周日发布一份报告显示，中国智能手机销量2022年同比下降13%，达到十年来的最低水平。
7、1月30日晚间，中国多家航空公司公布了2022年的业绩预告，南方航空、中国东航、中国国航三大航空公司去年均亏损超300亿，合计亏损超千亿元。
8、1月30日，比亚迪发布公告，预计2022年净利润160亿元-170亿元，同比增长425.42%-458.26%。
9、据彭博社报道，百度将于3月在中国推出类似ChatGPT的人工智能聊天机器人。
【海外市场热点资讯】
1、美国商务部1月27日公布的数据显示，美国12月份个人消费支出环比下降0.2%，预估为-0.2%。美国12月份个人收入环比增长0.2% 预估为0.2%。美国12月核心PCE价格指数同比上涨4.4%，符合预期。
2、美国总统拜登表示将继续支持乌克兰，并宣布计划向乌克兰提供31辆M1“艾布拉姆斯”主战坦克。白宫国家安全委员会战略沟通协调员约翰·柯比当地时间1月27日表示，坦克需要数月时间才能抵达乌克兰。
这里再说一个俄乌战争的小插曲，在BBC播出的一部纪录片中，英国前首相鲍里斯·约翰逊爆料，俄罗斯入侵乌克兰前夕，他曾与普京进行过一次“非同寻常”通话，电话中普京威胁要对他进行导弹袭击，还说“只需要一分钟”。当然，关于普京的威胁是否是真的，我们也无从知晓。
3、据美联社报道，上周六（当地时间1月28日），特朗普在新罕布什尔州和南卡罗来纳州正式启动竞选活动，拉开了2024年总统竞选的序幕。
另据彭博社报道，当地时间1月25日，Facebook和Instagram在封禁美国前总统特朗普账号两年后，宣布恢复他的账号使用权限。
4、最近特斯拉成了资本市场的热门话题。在经历了灾难性的2023年后，特斯拉的至暗时刻可能已过。日前，特斯拉公布了2022年全年和第四季度财报，收入和净利润均创历史新高。2022财年营收较上年同期增长51%，全年也是同比翻了一倍多。
特斯拉首席执行官埃隆·马斯克在电话会议上更是直言，2022年是特斯拉有史以来最好的一年。上周，特斯拉股价累计大涨33%，较1月份低点涨近75%，为2013年5月以来的最大单周涨幅。市场上，近80%的中国投资者对特斯拉今晚的股价表现持看涨态度。
5、不过，盘旋在特斯拉头上关于虚假自动驾驶宣传视频的阴霾还未散去。据彭博社报道，特斯拉CEO埃隆·马斯克因自动驾驶广告视频争议面临SEC调查。
6、据彭博社报道，知情人士表示，苹果公司的主要供应商捷普已开始在印度为AirPods生产组件。苹果在印度生产的产品此前仅限于iPhone，这使得AirPods成为目前在印度部分生产的第二款苹果产品。
7、1月30日，据日经新闻报道，日产汽车和雷诺汽车已达成重组协议，雷诺在日产的股份将从43%降至15%，与日产拥有的雷诺股份比例相同。
8、1月27日，全球芯片巨头英特尔2022财年业绩，创下自2001年互联网泡沫破灭以来最大跌幅。财报数据显示，英特尔2022年的年度利润下降了60%以上，全年收入下降了20%以上。
三、重点资讯解读
中国去年为遏制疫情而付出的代价已经变得越发清晰，彭博社报道称，中国预算赤字估计达到了创纪录的8.96万亿元。
这意味着，中国政府和地方省政府的财政状况越来越差，在去年经济增速下滑的情况下，政府将更难利用财政支出来支撑经济。根据彭博社基于中国财政部数据的计算，2022年中国财政赤字大于2020年的纪录8.72万亿元，并比2021年高出51%。
中国政府财政状况急剧恶化，主要受房地产低迷、全球需求减弱和严格防疫政策多重因素的拖累。
疫情方面，为了执行“动态清零”政策，地方政府被迫为支付数千亿元的检测、隔离和封锁费用，这类费用年复一年不断增加，直到政府12月初突然转向、放弃了所有防控措施。
比如，广东2022年防疫支出超过710亿元，几乎相当于前两年的支出总和760亿元，相当于该省2022年一般公共预算收入的5%以上。
北京市政府表示，去年用于新冠疫苗、检测、隔离和其他相关支出的费用接近300亿元，相当于该市当年一般公共预算收入的5%以上。北京市去年的预算赤字爆增55%，达到1440亿元，而在春季经历了令人揪心的两个月封锁期的上海，2022年赤字同比增171%。
在疫情不那么严重的福建，防疫支出为130亿元。
房地产收入方面，房地产市场的下行，导致政府卖地收入大幅削减。数据显示，去年土地销售收入（即国有土地使用权出让收入）仅有6.69万亿元，是2018年以来的最低年度收入。12月，土地销售收入同比下降19%，至1.57万亿元，延续了去年几乎每个月都有的两位数跌幅。
如果扣除卖地成本，去年地方政府的卖地收入仅为3120亿元，比2021年减少了三分之二。契税收入比2021年下滑了22%。
值得注意的是，由于中国房地产行业尚未显示出任何触底的迹象，同时还有大量地方债券到期，财政紧缩今年可能会继续下去。这将限制当局促进经济增长的能力，分析家们普遍认为，随着政府主导的基础设施投资的放缓，经济增长将主要依赖于消费的反弹。
此外，税收减少也进一步加剧了中国政府的财政压力。疫情期间，政府为扶持企业出台了一系列税收优惠政策，导致国家税收收入下降，财政部称退税额达到了“史上最高”。
根据中国财政部公布的数据，2022年，来自一般公共和政府性基金预算的总收入为28.2万亿元，比上年下降6.3%。单看一般公共预算收入，包括税收收入，同比增长了0.6%。如果不是因为退税，这一数字将增长9.1%。
